Fibonacciho retracementy, klíčové úrovně podpory a rezistence

Co jsou Fibonacciho retracementy?

Fibonacciho retracementy jsou vodorovné cenové úrovně na grafu, které slouží k určení možných bodů podpory či rezistence. Tyto úrovně vycházejí z procentuálních poměrů odvozených z Fibonacciho číselné řady. Nejčastěji se používají úrovně 23,6 %, 38,2 %, 50 %, 61,8 % a 78,6 %.

Původ Fibonacciho čísel

Ačkoliv jsou pojmenovány po italském matematikovi Leonardu Fibonaccim, samotná posloupnost nevznikla v Evropě. Její kořeny sahají do starověké Indie, kde se čísla používala již mezi 100 př. n. l. a 350 n. l. Časem ji Fibonacci představil Západu. Číselná řada (0, 1, 1, 2, 3, 5, 8, 13 …) je základem pro výpočet poměrů, jež se objevují nejen v přírodě, ale také v cenových pohybech na trzích.

Jak retracementy fungují?

Fibonacciho retracementy se zakreslují mezi dvě klíčové cenové hladiny, například mezi výrazné minimum a maximum. Následně se mezi těmito body vynesou zmíněná procenta, která mají naznačit, kde se cena při svém návratu (retracementu) může zastavit či otočit. Pokud se například akcie posune z 10 na 15 dolarů a poté klesne na 13,82, jedná se o retracement k úrovni 23,6 %.

Proč je obchodníci využívají?

Tyto úrovně pomáhají určit, kde je vhodné vstoupit do obchodu, umístit stop-loss či stanovit cenový cíl. Pokud cena v rostoucím trendu dosáhne Fibonacciho úrovně (např. 61,8 %) a začne stoupat, může to obchodník považovat za signál k nákupu. Stop-loss může umístit těsně pod tuto úroveň, jelikož její prolomení by mohlo znamenat selhání pohybu vzhůru.

Fibonacciho retracementy jsou také důležité v dalších technických metodách, jako jsou Elliottovy vlny nebo formace Gartley. Protože jsou fixní a nemění se s každým novým cenovým údajem jako klouzavé průměry, obchodníci je mohou použít k rychlé identifikaci potenciálních bodů obratu.

Omezení a odlišnosti

Fibonacciho retracementy negarantují, že cena na dané úrovni skutečně zastaví. Existuje mnoho úrovní a někdy se cena otočí až na jiné, než obchodník čekal. Proto se Fibonacciho retracementy často používají v kombinaci s dalšími indikátory, aby bylo možné lépe odhadnout budoucí cenový pohyb.

Fibonacciho extension úrovně naopak měří pokračování trendu za původní maximum nebo minimum, nikoliv návrat do předchozího cenového rozpětí.

Jsou Fibonacciho retracementy užitečným nástrojem?

Fibonacciho retracementy jsou užitečným nástrojem k odhalení potenciálních bodů obratu. Přestože nejsou zárukou úspěchu, v kombinaci s jinými technickými ukazateli poskytují cenné vodítko k efektivnějšímu rozhodování na finančních trzích jak akciových, měnových, tak kryptoměnových.