10 nejlepších dividendových akcií 2024

Investoři by měli hledat dividendové akcie nejen s vysokými výnosy, ale také s trvanlivými dividendami a za výhodnou cenu. Je důležité vyhnout se tzv. dividendovým pastem – společnostem, které sice nabízejí vysoké dividendy, ale nemohou je dlouhodobě udržet. Kvalitní dividendové akcie často pocházejí od firem s konkurenčními výhodami, které pomáhají udržet finanční stabilitu.

Následuje 10 dividendových akcií, které jsou aktuálně podhodnocené alespoň o 5 % (údaje platí k 1. listopadu 2024).

1. Exxon Mobil (XOM)

Výnos dividendy: 3,31 %

Exxon Mobil vede náš seznam nejlepších dividendových akcií k nákupu. Na rozdíl od ostatních, kteří přesměrovávají investice do obnovitelných zdrojů, aby dosáhli dlouhodobých cílů snížení uhlíkové náročnosti, Exxon zůstává oddaný ropě a plynu. Exxon se kvalifikuje jako dividendový aristokrat; dividendoví aristokraté jsou ty společnosti, které zvyšovaly své dividendy po dobu 25 po sobě jdoucích let nebo déle. Myslíme si, že akcie mají hodnotu 135 USD za akcii a akcie se obchodují o 15 % pod touto hodnotou.

Exxon Mobil Akcie

XOM Marketcap: $462.47 mld

$109 1.75%

Zobrazit detail

2. Chevron (CVX)

Výnos dividendy: 4,18 %

Druhá ze tří energetických společností na seznamu nejlepších dividendových akcií pro tento měsíc, Chevron, se obchoduje 13 % pod odhadem reálné hodnoty 176 USD na akcii. Druhá největší ropná společnost ve Spojených státech, Chevron, plánuje získat Hess, ale arbitráž kolem akvizice byla posunuta na rok 2025, což dodalo akciím určitou nejistotu. Myslíme si, že akcie přesto vypadají atraktivně. Společnost se také kvalifikuje jako dividendový aristokrat.

Chevron Akcie

CVX Marketcap: $239.9 mld

$142 2.34%

Zobrazit detail

3. PepsiCo (PEP)

Výnos dividendy: 3,16 %

Pepsi je třetím dividendovým aristokratem na seznamu nejlepších dividendových akcií k nákupu. Myslíme si, že akcie Pepsi mají hodnotu 174 USD a akcie se obchodují o 5 % pod touto hodnotou. Navzdory krátkodobému poklesu výdajů spotřebitelů v USA si myslíme, že PepsiCo je i nadále připravena posílit své konkurenční postavení v oblasti nápojů a občerstvení využitím marketingových a produktových iniciativ.

PepsiCo Akcie

PEP Marketcap: $178.84 mld

$132 0.95%

Zobrazit detail

4. Merck (MRK)

Výnos dividendy: 3,02 %

Merck je první zdravotnická firma na našem seznamu nejlepších dividendových akcií, do kterých lze investovat, s akciemi, které se obchodují 15 % pod naším odhadem reálné hodnoty 120 USD na akcii. Patenty, úspory z rozsahu a silná intelektuální základna podporují podnikání společnosti Merck a dobře ji chrání před konkurencí. Rozvaha společnosti je zdravá a nese nízké riziko.

Merck & Co. Akcie

MRK Marketcap: $190.76 mld

$80.43 5.87%

Zobrazit detail

5. Altria (MO)

Výnos dividendy: 7,35 %

Nejvýnosnější akcie na seznamu nejlepších dividendových akcií ke koupi, Altria, se obchoduje 7 % pod naším odhadem reálné hodnoty 58 USD na akcii. Přední výrobce tabáku v USA, pokusy společnosti o diverzifikaci od cigaret selhaly. Očekáváme nicméně, že Altria bude pokračovat ve zvyšování cen, aby ztlumila pokles objemu a stále udržovala nejvyšší růst. Společnost si klade za cíl roční růst dividend o středně jednociferné číslo.

Altria Group Akcie

MO Marketcap: $100.11 mld

$59.43 -1.61%

Zobrazit detail

6. ConocoPhillips (COP)

Výnos dividendy: 2,54 %

Akcie ConocoPhillips, nováček v seznamu nejlepších dividendových akcií k nákupu, se obchodují o 5 % pod odhadem reálné hodnoty 114 USD. Přesvědčivé možnosti v energetickém sektoru, vzhledem k jejímu závazku ke kapitálovému omezení a jasné politice vracení hotovosti akcionářům. ConocoPhillips váže peněžní výnosy k peněžnímu toku a zavázala se vrátit 30 % provozních peněžních toků akcionářům, což udržuje skromný růst dividendy, přebytečnou hotovost váže na zpětné odkupy a každoroční variabilní dividendu.

ConocoPhillips Akcie

COP Marketcap: $111.99 mld

$92.3 4.19%

Zobrazit detail

7. Medtronic (MDT)

Výnos dividendy: 3,09 %

Akcie společnosti Medtronic se obchodují o 20 % pod odhadem reálné hodnoty 112 USD. Největší samostatný výrobce zdravotnických zařízení je klíčovým partnerem pro své zákazníky díky svému diverzifikovanému portfoliu produktů zaměřených na širokou škálu chronických onemocnění. Společnost si klade za cíl vrátit akcionářům minimálně 50 % svého ročního volného peněžního toku, ale v posledních letech se pohybuje v rozmezí 60 až 70 %. Společnost Medtronic zvýšila dividendu již každoročně již po 46té, čímž získala status dividendového aristokrata.

Medtronic Akcie

MDT Marketcap: $107.07 mld

$85.81 2.79%

Zobrazit detail

8. Dow (DOW)

Výnos dividendy: 5,72 %

Dow je nejvíce podhodnocenou akcií na našem seznamu nejlepších dividendových akcií, obchoduje se 30 % pod odhadem reálné hodnoty 70 USD. Jeden z největších výrobců chemikálií na světě, Dow, vytvořil nepřekonatelnou bariéru pro konkurenty díky cenovým výhodám při výrobě etylenu a propylenu v Severní Americe. Společnost v posledních třech letech vyplatila dividendy ve výši 2,80 dolaru na akcii a očekáváme, že bude dále růst.

Dow Inc. Akcie

DOW Marketcap: $20.84 mld

$30.98 5.09%

Zobrazit detail

9. Kimberly-Clark (KMB)

Výnos dividendy: 3,6 %

Kimberly-Clark, se obchoduje o 7 % pod odhadem reálné hodnoty 145 USD. Portfolio společnosti známých značek papírových kapesníčků a hygienických produktů generuje značné přebytky hotovosti. Dlouhodobý výhled vypadá na mírný roční růst dividend. Kimberly-Clark je také dividendový aristokrat.

Kimberly-Clark Akcie

KMB Marketcap: $44.15 mld

$137 2.72%

Zobrazit detail

10. LyondellBasell (LYB)

Výnos dividendy: 5,98 %

LyondellBasell završuje náš seznam nejlepších dividendových akcií, obchoduje se o 25 % pod odhadem reálné hodnoty 115 USD. Tento petrochemický výrobce je největším světovým výrobcem polypropylenu. Společnost má ve své výrobě cenou výhodu oproti konkurenci. Společnost zvýšila svou roční výplatu dividend za posledních 12 let v řadě, v průměru o 12,5 % ročně od roku 2012. Vedení upřednostňuje růst dividend jako součást své strategie alokace kapitálu.

LyondellBasell Industries Akcie

LYB Marketcap: $18.3 mld

$60.69 6.6%

Zobrazit detail

Morningstar Dividend Yield Focus Index

Index společnosti Morningstar, podle které jsou hodnoceny ceny akcií, sleduje akcie s vysokým výnosem a silnou finanční stabilitou. Kromě dividendových výnosů se hodnotí i „ekonomické příkopy“ (konkurenční výhody) a finanční zdraví firem.